[ad_1]
لافتة شارع لوول ستريت تظهر في الحي المالي في نيويورك، الولايات المتحدة، 8 نوفمبر 2021. رويترز/بريندان ماكديرميد/صورة الملف تحصل على حقوق الترخيص
واشنطن (رويترز) – مهدت الهيئات التنظيمية الأمريكية يوم الجمعة الطريق لزيادة الرقابة على مديري الأصول وصناديق التحوط وغيرها من المؤسسات غير المصرفية التي يعتقدون أنها تشكل مخاطر على النظام المالي، وذلك من خلال إحياء نظام جديد صارم تم تهميشه في عهد الرئيس السابق. الرئيس دونالد ترامب.
كما تبنى مجلس مراقبة الاستقرار المالي، بقيادة وزارة الخزانة ويضم وكالات رئيسية أخرى، إطارا جديدا لتحديد المخاطر التي تلوح في الأفق في النظام المالي في محاولة لجعل عمل المجلس أكثر شفافية.
وفي إبريل/نيسان تم اقتراح كلا التغييرين على عملية تصنيف المؤسسات غير المصرفية باعتبارها “مؤسسة مالية ذات أهمية نظامية”.
وتتزايد المخاوف التنظيمية من انتقال المزيد والمزيد من الأنشطة المالية، بما في ذلك الإقراض، إلى المؤسسات غير المصرفية، التي تتمتع بقدر أقل من الشفافية، ولكن النهج الجديد قوبل بانتقادات سريعة من الصناعة المالية.
في حين أن مجلس مراقبة الاستقرار المالي لم يذكر أي مؤسسات مالية ذات أهمية كبيرة غير مصرفية، فمن المتوقع أن يركز على مديري الأصول العالمية الكبرى وصناديق التحوط، مثل بلاك روك (BLK.N) وبريدجووتر، مما قد يعرضهم لإشراف الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي وزيادة رأس المال والسيولة. متطلبات.
ولم تقدم بلاك روك وبريدجووتر أي تعليق على الفور.
ويعكس تصويت يوم الجمعة سياسة إدارة ترامب التي تقضي بضرورة قيام المنظمين بمراقبة الأنشطة المحفوفة بالمخاطر بدلاً من استهداف الشركات الفردية. وفي بيان صدر يوم الجمعة، قالت وزيرة الخزانة جانيت يلين إن هذا النهج يستند إلى “رؤية خاطئة لكيفية تطور وانتشار المخاطر المالية”، لكنها أكدت أن تصنيف الشركات هو أحد الأدوات العديدة التي يمكن للجنة استخدامها.
وبموجب العملية المجددة، ستقوم FSOC بتحديد المؤسسات المالية ذات الأهمية الكبرى (SIFIs) المحتملة بناءً على المعلومات الموجودة وتمنح الشركة فرصة للرد. إذا قررت لجنة مراقبة الاستقرار المالي (FSOC) المضي قدمًا، فسوف تقوم الشركة بعد ذلك بمناقشة الأمر مع الجهة التنظيمية الرئيسية لديها ولجنة مراقبة الاستقرار المالي (FSOC). ولن يتم تصنيفه إلا إذا صوت ثلثا أعضاء مجلس مراقبة الاستقرار المالي (FSOC) العشرة لصالحه. ستتم مراجعة التعيينات سنويًا.
وأثارت العملية الجديدة انتقادات من إريك بان، رئيس معهد شركات الاستثمار، الذي يمثل مديري الأصول العالمية.
وقال في بيان: “إن تصنيف SIFI هو أداة صريحة توفر تركيزًا كبيرًا على الشركات الفردية بدلاً من التقييم الشامل للمخاطر”.
وبالمثل، قالت جمعية الصناديق المدارة، التي تمثل صناديق التحوط، إن المؤسسات غير المصرفية لا تشكل نفس المخاطر التي تشكلها البنوك.
وقال برايان كوربيت، الرئيس والمدير التنفيذي لوزارة الخارجية: “تفرض التوجيهات عملية تحديد الصندوق الأسود التي تسبب عدم اليقين للمشاركين في السوق”.
وقد واجه تصنيف مجلس مراقبة الاستقرار المالي لأربعة بنوك غير مصرفية في عهد الرئيس باراك أوباما معارضة شديدة من جانب الصناعة.
نجحت شركة MetLife, Inc في الطعن في تصنيفها في المحكمة، وتخلصت شركة General Electric Capital Corporation من تصنيفها في عام 2016 بعد تقليص أعمالها بشكل كبير. وقد رفعت إدارة ترامب تصنيفات شركتي American International Group, Inc وPrudential Financial, Inc.
وقال إيان كاتز، المدير الإداري: “سيجعل هذا التغيير من الأسهل مما هو عليه الآن تصنيف مؤسسة غير مصرفية كمؤسسة مالية ذات أهمية كبيرة، ولكنها ستكون عملية طويلة ومدروسة نعتقد أنها ستستغرق سنة على الأقل من البداية إلى النهاية”. مدير شركة أبحاث السياسات كابيتال ألفا بارتنرز.
(تقرير بقلم بيت شرودر وكارولينا ماندل ، تحرير كريس ريس وميشيل برايس وريتشارد تشانغ).
معاييرنا: مبادئ الثقة في طومسون رويترز.
الحصول على حقوق الترخيص، يفتح علامة تبويب جديدة
[ad_2]
المصدر