[ad_1]
تحث شركات المدن الكبرى راشيل ريفز ، المستشارة ، على توسيع نطاق الإعفاءات الضريبية لإنشاءات ISAs النقدية ، وهو شكل من أشكال إنقاذ الملايين من البريطانيين ، في محاولة لتعزيز الخدمات المالية في المملكة المتحدة – يقولون – الاقتصاد ، من خلال توجيه هذه المدخرات إلى الأسهم.
تحب الحكومة أن ترى المزيد من مدخراتنا للذهاب إلى البورصة لدعم النمو والبيانات واضحة ، على المدى الطويل ، تفوق الأسواق الأموال.
ولكن هل يعاقب المدخرين النقديون المزيد من الأموال في الأسهم؟
بعد كل شيء ، هناك الكثير من الأماكن الأخرى للمدخرين لوضع النقود إذا كانوا على استعداد لإغلاقه لمدة عام أو أكثر. والدخان يحبون بوضوح كاشات. من بين الفصول الأربعة من ISA ، تعد Cash إلى حد بعيد أكثرها شعبية مع ما يقرب من 300 مليار جنيه إسترليني من المدخرات.
ولكن على الرغم من أن المزيد من ISAs نقدية يتم فتحها كل عام أكثر من ISAs والتشوهات ، ويتم وضع المزيد من الأموال فيها ، فإن قيمة الأسهم والتشوهات ، شكلت ISA 59.3 في المائة من القيمة في 2022-3 ، وفقًا للبيانات الحكومية-حتى بعد انخفاض 5.6 في المائة في القيمة السوقية لتلك المقتنيات.
فلماذا تكون نسبة كبيرة من المدخرين أقل حماسًا للمنتج الذي يجب أن يجعلهم أكثر ثراءً؟ وما الذي قد يغير ذلك؟
يقول إيان كوك ، المخطط المالي القانوني في Quilter Cheviot ، إن الناس يحتاجون إلى تعليم مالي أفضل ليس فقط عن الفوائد طويلة الأجل للاستثمار في أسواق الأسهم ولكن على نطاق أوسع حول تخطيط التقاعد وقواعد ضريبة المعاشات التقاعدية.
ويضيف أن محاولة تحفيز الناس للاستثمار في الأسهم البريطانية غير مسبوقة.
“عندما قدم نايجل لوسون خطط حقوق الملكية الشخصية – PEPS – في ميزانية عام 1986 ، كان يجب أن تكون نسبة من الاستثمارات في الأسهم البريطانية. بالإضافة إلى ذلك ، قبل السنة الضريبية 2017-18 ، كان بدل الاستثمار ISA أعلى بشكل عام من ISA النقدي. “
لكن كوك يقول إنها قفزة سلوكية كبيرة لنفترض أن نقودًا للوافد سوف يكونون مرتاحين على الفور الاستثمار.
لقد كنت أشجع صديقًا على التفكير في نقل جزء من الميراث إلى شيء أكثر من التضخم من النقد. ولكن على الرغم من أنه يرى مدخراته كاستثمار طويل الأجل ، إلا أنه يحب المخاطر المنخفضة المتمثلة في النقد.
كما أنه يحتوي على جاذبية أخرى: لا يحتاج إلى الجلوس والتفكير في نوع الأموال التي قد يرغب في الاستثمار فيها: الأسواق النشطة والسلبية والناشئة والعالمية والمملكة المتحدة فقط. . . القائمة تطول. ويتطلب الوقت الوقت لفهم المخاطر والفوائد.
لديّ اقتراح بسيط يمكن أن يدفع ملايين الجنيهات من المدخرات في الأسهم كل عام ، دون إنكار المدخرين الحذرين الحق في وضع 20،000 جنيه إسترليني سنويًا في أموالهم اليومية الممطرة.
جعل الأسهم والأسهم ISAs وراثيا تماما.
من الناحية الفنية ، لن تضع خطتي في الواقع المزيد من الأموال في سوق الأوراق المالية بقدر توقفها ، لكن التأثير سيكون أكثر استثمارًا في المملكة المتحدة PLC.
في الوقت الحالي ، يمكنك تمرير ISA الخاص بك ، مع غلاف الضرائب الخاص بك لزوجك أو شريكك ، ولكن ليس الأطفال أو الورثة الآخرين. ولدي حدس أنه إذا ورث صديقي مجموعة من الأسهم الزرقاء التي حققت متوسط عائد بنسبة 6.3 في المائة على أساس سنوي على مدار العشرين عامًا الماضية ، في غلاف معفاة من الضرائب ، ربما كان قد تمسك به.
كنت محظوظًا بما فيه الكفاية لروث ISA الطويل المستثمر في FTSE من والدتي الراحلة. ولكن الخيار الوحيد هو إبطال وتلقي دفعات نقدية. تعني عقدين من النمو الثابت أن الأمر سيستغرق مني عدة سنوات من تعظيم بدل ISA لإعادة الاستثمار في السوق. هل سأفعل؟ لا أعرف. هل كنت قد تمسكت بالرقم إذا كان بإمكاني ورثته؟ قطعاً.
للأسف ، لا أعتقد أن المستشار سيدعم اقتراحي. يبدو أنها تتجه في الاتجاه الآخر: لقد خفضت في نصف إغاثة IHT على الحصول على بعض أسهم AIM لأكثر من عامين في الميزانية الأخيرة.
ولكن ، مع تغييرات على القواعد المتعلقة براالة المعاش القادمة في عام 2027 ، يعيد الناس بالفعل التفكير في كيف ومتى ينقلون الثروة إلى الجيل القادم.
يفيد مديرو الثروة أن العديد من العائلات تقدم أموالًا للأطفال والأحفاد التي سيتم استثمارها في الأسهم والأسهم ، والحياة والناشئين.
هناك الكثير من مستثمري ISA الذين تزيد أعمارهم عن 65 عامًا مع أواني كبيرة والكثير منهم – أشخاص مثل والدتي الذين اشتروا لأول مرة أسهم خلال سنوات خصخصة “Tell Sid” – ليس لديهم مديري ثروات لتقديم المشورة لهم. إن السماح لهم بتمرير ISAs إلى وريثهم معفاة من ضرائبهم له ميزة البساطة.
مُستَحسَن
ستكون هناك تكلفة لخزانة ضريبة الميراث المفقودة إذا كان من الممكن تمرير ISAs مع غلاف الضرائب ، حيث قدرت HMRC الإعفاءات الضريبية غير الهيكلية في 2023-24 تكلفة 207 مليار جنيه إسترليني مع ISAs بمبلغ 7.7 مليار جنيه إسترليني. حتى بموجب القواعد الحالية ، من المتوقع أن تزداد هذه التكلفة مع بناء ثروة أكبر داخل ISAs.
إضافة إلى قائمة الإعفاءات من IHT سيكون أيضًا تراجعًا ، ولكن توجد عمليات الإعفاءات الضريبية لتحقيق الأهداف الاقتصادية أو الاجتماعية ، وإذا كان هدف الحكومة هو الاستثمار في المملكة المتحدة ، وأظن أن الجزرة ستكون أكثر فاعلية من خفض بدل ISA النقدي.
خبير ضريبي واحد تحدثت إليه هو بالتأكيد مكافحة القصص. يقول نيمش شاه ، الرئيس التنفيذي لبليك روثنبرغ: “توصيتي للحكومة هي جعل ISAs قابلة للوصف”. “وزيادة الحد من الأسهم والأسهم ISA إلى 30،000 جنيه إسترليني للشخص الواحد.”
أو كما قال كوك: “كلما زاد عدد الأشخاص الذين نستثمرهم في المملكة المتحدة وبشكل عام ، كلما استفاد الاقتصاد بشكل طبيعي”.
ديفيد فيرن هو محرّر أخبار كبير في صحيفة فاينانشال تايمز ولديه خبرة تزيد عن عقدين من الزمن تغطي الأعمال والتمويل.
[ad_2]
المصدر